中國粉體網(wǎng)訊  “已經(jīng)到了這個地步,，不得不轉換賽道，就是賭唄,�,！�4月22日，光伏行業(yè)從業(yè)者李勇（化名）對《每日經(jīng)濟新聞》記者感嘆道,。其所在的公司正積極向N型異質結轉型,，盡管目前公司總體招人很少,，但異質結項目依然缺人。

轉換賽道的背景,，是2023年以來N型快速替代P型,。據(jù)InfoLink統(tǒng)計，2023年P型和N型市占率分別為71%和27%,。而2024年預計N型將全面替代P型,，市占率或高達近79%。

在光伏各個產(chǎn)業(yè)鏈面臨產(chǎn)能過剩的當下,，各家企業(yè)都在密切關注技術發(fā)展走勢,，并積極布局。據(jù)草根光伏數(shù)據(jù),，3月20日至4月20日，硅料,、硅片,、電池片和組件四大制造環(huán)節(jié)簽約、開工,、投產(chǎn)項目數(shù)達到24個,，披露的總投資額達到2180.5億元。

為何光伏過剩之下,，仍有大量企業(yè)選擇擴產(chǎn),？或許，這些企業(yè)篤信這輪產(chǎn)能過剩很大程度上是結構性的,，是新的N型產(chǎn)能替代舊的P型產(chǎn)能,。

硅料、硅片跌破成本線

虧本與煎熬,，想必是當下光伏企業(yè)的心理寫照,。中國有色金屬工業(yè)協(xié)會硅業(yè)分會（以下簡稱“硅業(yè)分會”）3月27日表示：“下游硅片庫存35GW以上,，硅片價格跌破現(xiàn)金（成本）,。”

4月17日,，硅業(yè)分會稱：“目前硅料價格已跌破企業(yè)生產(chǎn)成本,，達到部分企業(yè)現(xiàn)金成本�,！�

電池片方面,，硅業(yè)分會4月18日稱：“本輪博弈，電池環(huán)節(jié)率先調整,，因此截至目前基本做到盈虧平衡,，相對其他環(huán)節(jié)略有優(yōu)勢,。”

2023年10月,，隆基綠能（601012.SH,，股價19.25元,，市值1459億元）中國地區(qū)部總裁劉玉璽曾表示：“光伏組件的產(chǎn)品價格已經(jīng)非常低，如果跌破一元,，意味著完全跌破了成本價�,！�

而根據(jù)InfoLink數(shù)據(jù)，4月17日,，182mm單晶PERC組件（雙面雙玻）價格為0.880元/瓦，210mm價格為0.900元/瓦,；N型方面，182mm單晶TOPCon（隧穿氧化層鈍化接觸）組件（雙面雙玻）價格為0.940元/瓦,，210mm單晶HJT（異質結）組件價格為1.150元/瓦。

簡而言之,，除了210mm單晶HJT組件，其余均跌破一元,。不過，HJT組件成本也相對較高,。可以看出,，硅料、硅片,、電池片、組件四大環(huán)節(jié)中,，唯有電池片能做到盈虧平衡,，其余三大環(huán)節(jié)均跌破成本線，可見行業(yè)產(chǎn)能過剩之嚴重,。

4月18日,，晶澳科技（002459.SZ，股價14.77元,，市值488.84億元）相關負責人對《每日經(jīng)濟新聞》記者表示：“目前的光伏行業(yè)產(chǎn)能過剩屬于階段性、結構性過剩,，在光伏發(fā)展的過去20多年中，產(chǎn)能過剩屬于常態(tài),。光伏行業(yè)的產(chǎn)能過剩受到市場需求、技術迭代,、政策調整和行業(yè)競爭等多方面因素的影響,，這些因素的實現(xiàn)程度和速度存在不確定性,，且產(chǎn)能過剩問題的根本解決還需要行業(yè)內部的自我調整和市場機制的優(yōu)化,。”

關于硅料環(huán)節(jié),，合盛硅業(yè)也于4月18日回復記者稱：“當前多晶硅行業(yè)的產(chǎn)能過剩,，主要表現(xiàn)為結構性過剩�,！�

合盛硅業(yè)補充表示：“2022年，光伏產(chǎn)業(yè)各環(huán)節(jié)擴產(chǎn)提速,，多晶硅吸引大批投資者進行投產(chǎn)建設,。進入2023年后,，新增產(chǎn)能陸續(xù)釋放,，國內多晶硅供給量大幅增加，進而導致價格出現(xiàn)回落,。在此背景下，多晶硅行業(yè)短期出現(xiàn)供過于求的局面,。”

過剩：結構性,、階段性

盡管多個環(huán)節(jié)跌破成本價，光伏行業(yè)仍在積極擴產(chǎn)之中,。

中新社報道,，4月11日，宏翎硅材料（烏魯木齊）有限公司年產(chǎn)10萬噸高純晶體硅項目在米東區(qū)舉行開工儀式,。該項目總投資95億元，占地約1285畝,，計劃分為兩期建設,，投產(chǎn)后預估年產(chǎn)值可達80億元,。項目主要產(chǎn)品為太陽能級高純晶硅和半導體用的電子級多晶硅，達產(chǎn)后,，在光伏領域將提供可用于N型單晶的高品質多晶硅。

揚州發(fā)布顯示,，當天（4月15日）開工的新霖飛太陽能組件智能制造項目總投資100億元，主要從事N型210-TOPCon組件產(chǎn)品的生產(chǎn)、研發(fā)和銷售,，項目分兩期實施,，全部建成后組件總產(chǎn)能將達到10GW。

另據(jù)安慶晚報,，4月3日下午，在第三屆中國宜商大會上,，簽約的項目有總投資60億元的桐城市上海熠照能源科技有限公司年產(chǎn)6GW異質結電池和6GW雙玻組件,。

可以看出，新擴產(chǎn)的項目大多瞄準了N型賽道,，包括N型硅料以及N型電池片、組件,。

這是因為，2023年N型市占率的快速提升,。晶澳科技相關負責人表示：“N型技術相較于P型技術,，具有更高的轉換效率和更低的衰減率,，這使得N型產(chǎn)品在市場上更具吸引力,，市場占比正在快速提升,。光伏產(chǎn)業(yè)正處于由P型技術向N型技術過渡的時期,，N型技術需求的增長正在推動P型技術的快速退出市場。光伏行業(yè)的產(chǎn)能過剩問題受到市場需求,、技術迭代、政策調整和行業(yè)競爭等多方面因素的影響,，技術迭代推動了光伏行業(yè)的結構性變化,，同時也帶來了行業(yè)發(fā)展的新機遇�,！�

合盛硅業(yè)也認為：“從產(chǎn)品類型上看，當前光伏電池技術正在由P型轉向N型號,，在此趨勢下，當前P型硅料供過于求,，而N型硅料供應仍然緊俏。未來,，隨著N型電池產(chǎn)能落地，N型硅料的需求也將快速增加,。也就是說，當前多晶硅行業(yè)產(chǎn)能過剩,，主要表現(xiàn)為落后產(chǎn)能的過剩�,！�

其補充表示：“在市場競爭方面，由于N型電池已證實具備相較于P型更高的光電轉換效率,、更廣泛的應用場景，在終端需求的推動下,，N型硅料的需求將快速增長,�,！�

出路何在？

需要注意的是,，雖然當下光伏行業(yè)面臨激烈的價格戰(zhàn)，但是行業(yè)整體仍保持增長,。即光伏需求持續(xù)增長，不過產(chǎn)能擴張速度顯著快于需求增長,。

InfoLink表示，2024年全球需求規(guī)模整體仍呈現(xiàn)確定性增長，全年組件需求有望來到492GW,，預測增幅約為6%—15%。展望今年,，預計中國組件需求講達245GW—255GW，相較去年成長約7%—11%,，增長雖明顯放緩，但市場規(guī)模仍十分龐大,，仍可期待今年中國市場發(fā)展。

通過市場規(guī)模的增長,，能否部分緩解產(chǎn)能過剩？晶澳科技相關負責人認為：“雖然光伏行業(yè)當前面臨產(chǎn)能過剩的挑戰(zhàn),，但全球市場的需求增長潛力有望逐步消化這些過剩產(chǎn)能，特別是在技術進步,、成本降低、政策支持和新興市場發(fā)展的推動下,。然而，這一過程可能需要時間,，并且需要行業(yè)內部的積極調整和市場機制的優(yōu)化�,！�

通過價格競爭，若能使得部分中小廠商退出,，是否有利于緩解產(chǎn)能過剩,。對此，晶澳科技相關負責人認為：“對比供需看,，隨著落后產(chǎn)能陸續(xù)退出,，庫存逐步消化,，全球市場需求的進一步增長，供需關系有望逐步回歸合理水平,。在行業(yè)調整期，擁有核心技術和市場競爭力的企業(yè)將更容易渡過難關,，而缺乏核心競爭力的企業(yè)則可能會被淘汰出局�,！�

其補充表示：“光伏行業(yè)部分玩家的退出可能會對產(chǎn)能過剩問題產(chǎn)生一定的緩解作用,，在產(chǎn)能優(yōu)化,、市場集中度提升,、市場平衡,、供應鏈整合、促進產(chǎn)業(yè)升級等方面產(chǎn)生影響,，并為行業(yè)的整合和發(fā)展提供新的機遇,。然而,，這一過程需要政策引導、市場調節(jié)和行業(yè)內部的自我優(yōu)化相結合,，以實現(xiàn)健康、可持續(xù)的行業(yè)發(fā)展,。”

值得一提的是,，在N型路線中,，也有異質結和TOPCon之爭,。而技術路線的選擇,，或許也將對企業(yè)的未來發(fā)展帶來重大影響。

（中國粉體網(wǎng)編輯整理/星耀）

注：圖片非商業(yè)用途,，存在侵權請告知刪除！