中國粉體網(wǎng)訊  在碳達(dá)峰,、碳中和等目標(biāo)的引領(lǐng)下,，光伏行業(yè)正受到前所未有的關(guān)注。隨之而來的是一系列擴(kuò)產(chǎn)計劃被密集拋出,，近日,，中環(huán)股份宣布擬在寧夏投建50GW單晶硅片，福萊特在不久前也表示要新投資5座光伏玻璃窯爐,，總的來看,，這一輪擴(kuò)產(chǎn)潮涉及產(chǎn)業(yè)鏈的方方面面。

擴(kuò)產(chǎn)背后,，既有行業(yè)容量增加的有利因素,，也有企業(yè)進(jìn)一步搶占市場份額的盤算。但需要注意的是,，警惕行業(yè)無序擴(kuò)產(chǎn)的聲音正越來越多,，作為最激進(jìn)的一個環(huán)節(jié)，硅片的過剩風(fēng)險愈發(fā)突出,，機(jī)構(gòu)預(yù)計,，明年硅片均價或?qū)⑾陆?0%；電池與組件的擴(kuò)產(chǎn)同樣激進(jìn),，以至于六大組件企業(yè)2021年的合計出貨量目標(biāo)超過了今年全球的潛在需求,。

相比之下，硅料與光伏玻璃保持著供應(yīng)偏緊的態(tài)勢,，站在今年的視角,，這兩個環(huán)節(jié)的新產(chǎn)能釋放相對有限。但是,，擴(kuò)張一直在路上,，以硅料為例，記者獲得的數(shù)據(jù)顯示,，2021年硅料預(yù)計新增產(chǎn)能8.78萬噸,，2022年為20.5萬噸,，市場的潛在波動給當(dāng)下的擴(kuò)張埋下了不確定性。

謹(jǐn)防硅片過剩危機(jī)

2020年,，光伏行業(yè)的一大亮點就是涌現(xiàn)出不少新勢力企業(yè),，其中，硅片環(huán)節(jié)尤其引人關(guān)注,。去年四季度,，上機(jī)數(shù)控旗下的弘元二期8GW硅片項目投產(chǎn)，加上此前已投產(chǎn)的一期5GW項目,，合計產(chǎn)能13GW,。根據(jù)東北證券等機(jī)構(gòu)的預(yù)計，公司實際產(chǎn)能釋放有望達(dá)到20GW,。

另一家硅片新勢力企業(yè)是京運(yùn)通,，同樣公布了雄心勃勃的擴(kuò)產(chǎn)計劃，公司現(xiàn)有烏海一期5GW硅片項目,，實際產(chǎn)能可提升至7GW左右,；在規(guī)劃的還包括烏海二期10GW，以及樂山24GW項目,，其中,，樂山項目分兩期實施。公司預(yù)計2021年末的硅片產(chǎn)能可達(dá)30GW左右,。

上機(jī)數(shù)控與京運(yùn)通都是由設(shè)備制造轉(zhuǎn)向硅片生產(chǎn)的,，兩家公司硅片產(chǎn)能擴(kuò)張的同時，長單合同紛至沓來,，近期,，上機(jī)數(shù)控累計獲得305億元硅片訂單，京運(yùn)通獲得長單約168億元,。伴隨擴(kuò)產(chǎn)與大單加持,，2020年，上機(jī)數(shù)控,、京運(yùn)通股價漲幅分別達(dá)到了623%和243%,。

光伏硅片一直是隆基股份、中環(huán)股份的雙寡頭天下,，新勢力企業(yè)崛起的重要原因是市場期待出現(xiàn)新的獨(dú)立第三方供應(yīng)商,，硅片市場兩強(qiáng)格局的更迭似乎就在當(dāng)下。然而,，新勢力企業(yè)尚未羽翼豐滿,，中環(huán)股份最近的一筆大規(guī)模擴(kuò)產(chǎn)計劃就令市場為之震動。

按照中環(huán)股份的計劃，公司擬在銀川經(jīng)開區(qū)建設(shè)50GW（G12）太陽能級單晶硅材料智能工廠及相關(guān)配套產(chǎn)業(yè)項目,，項目總投資額預(yù)計120億元,。中環(huán)股份表示，該項目將擴(kuò)大規(guī)模效益,、提效降本,，項目建成后，公司單晶總產(chǎn)能將達(dá)到135GW以上,。

隆基股份方面,，市場普遍預(yù)計其2021年硅片產(chǎn)能將達(dá)到110GW,，保持絕對市場領(lǐng)先,。不過，問題也來了,，綜合各家的現(xiàn)有產(chǎn)能與擴(kuò)產(chǎn)計劃,，2021年國內(nèi)硅片產(chǎn)能超過300GW已經(jīng)是大概率事件，但根據(jù)光伏行業(yè)協(xié)會的預(yù)測,，今年全球光伏新增裝機(jī)約為150GW~170GW,。

硅片產(chǎn)能短期過剩的風(fēng)險已經(jīng)顯而易見，一場價格戰(zhàn)似乎隨時都將來臨,。興業(yè)證券就表示,，根據(jù)2021年國內(nèi)硅片需求情況及硅片行業(yè)的成本曲線，預(yù)計明年硅片的價格中樞將在2.67元/片附近,，下降20%左右,。

值得一提的是，近日,，中環(huán)股份上調(diào)了部分硅片產(chǎn)品價格,，其中，M6,、G1尺寸與前期價格相比上漲0.1元/片,，G12尺寸上漲0.12元/片。中環(huán)股份的漲價雖然有些突然,，但業(yè)內(nèi)人士告訴記者,，一季度，單晶硅片產(chǎn)能尚未大量釋放,，供需依然偏緊,，當(dāng)下市場行情不支持立刻降價。

對于硅片環(huán)節(jié)的急速擴(kuò)張,，已經(jīng)有不少行業(yè)專家及協(xié)會呼吁市場保持冷靜,，不要沖動擴(kuò)產(chǎn)。但實際上，除了上市公司以外,，不少非上市企業(yè)也正磨刀霍霍,，1月18日，江蘇美科35GW大尺寸單晶硅片項目簽約,；1月29日,，高景太陽能50GW大尺寸單晶硅片項目開工奠基。

電池,、組件

面臨技術(shù)革新

硅片的下游,，電池、組件環(huán)節(jié)同樣擴(kuò)張步伐迅速,，舉幾個例子,，晶澳科技近日公告稱，擬在揚(yáng)州經(jīng)開區(qū)投資建設(shè)電池和組件項目,，項目分兩期建設(shè),。一期為10GW電池和6GW組件項目，擬投資總額60億元,；二期擬投資總額40億元,。

今年1月，東方日升簽訂新型高效光伏電池及組件（金壇基地二期）項目合作意向書,，公開資料顯示,，本次合作主要系東方日升擬在東方日升常州原有廠區(qū)內(nèi)建設(shè)年產(chǎn)4GW以上新型高效光伏電池及6GW以上新型高效光伏組件項目。

電池與組件環(huán)節(jié)的擴(kuò)產(chǎn)計劃更多的來自于2020年,，根據(jù)通威股份去年2月披露的三年發(fā)展規(guī)劃,，2020年公司電池產(chǎn)能達(dá)到30GW~40GW、2021年要達(dá)到40GW~60GW,；去年8月,，愛旭股份公告稱，擬通過浙江愛旭投資建設(shè)義烏四期,、五期年產(chǎn)10GW高效晶硅電池項目,。

組件龍頭天合光能的情況也值得關(guān)注，去年8月,，公司宣布擬投資建設(shè)年產(chǎn)10GW高效210mm太陽能電池項目,，2021年底的電池產(chǎn)能規(guī)劃合計將達(dá)到26GW左右；此外,，天合光能與通威股份的全產(chǎn)業(yè)鏈合作中還涉及15GW高效晶硅電池項目,。

相比硅片而言，電池,、組件同樣面臨過剩風(fēng)險,，但由于兩者更接近終端用戶,，而終端用戶的核心訴求就是度電成本的降低。從這個角度來看,，電池,、組件環(huán)節(jié)擴(kuò)產(chǎn)的不確定性更多來自于技術(shù)的更迭，包括電池從P型轉(zhuǎn)向N型,、大硅片的應(yīng)用以及大功率組件的普及程度,。

記者從業(yè)內(nèi)得到的反饋顯示，光伏電池技術(shù)正迎來新舊替代的拐點,，“光伏行業(yè)里,，三年就會出現(xiàn)一個大的更替，PERC電池是2017年出來的,，現(xiàn)在眼看著PERC即將面臨下一個新技術(shù)替代的時間節(jié)點,。”一家電池廠商人士向記者說道,。

雖然PERC電池的生命周期還不會很快結(jié)束,，但業(yè)內(nèi)不少電池企業(yè)已經(jīng)轉(zhuǎn)向其他新技術(shù)，例如,，記者從愛旭股份了解到，公司2021年的新增電池產(chǎn)能將不再采用PERC技術(shù),，而是其他技術(shù)路線,。關(guān)于下一代電池技術(shù)路線，業(yè)內(nèi)通�,？春卯愘|(zhì)結(jié),、TOPCon等方向。

大硅片的應(yīng)用推動了大功率組件不斷推陳出新,，天合光能的規(guī)劃是,，210mm大尺寸電池產(chǎn)能在2021年底占比將達(dá)到70%左右，而這些電池產(chǎn)能必然用于制造更大功率的組件產(chǎn)品,。隨著更高轉(zhuǎn)換效率,、更大功率產(chǎn)品的面世，電池,、組件環(huán)節(jié)可能會出現(xiàn)結(jié)構(gòu)性的供需不平衡,。

當(dāng)然，組件環(huán)節(jié)會否掀起一場“腥風(fēng)血雨”般的客戶爭奪戰(zhàn)同樣值得關(guān)注,，因為,，按照行業(yè)統(tǒng)計，相較于2020年,，2021年六大組件企業(yè)（隆基,、晶科、晶澳、天合,、阿斯特,、東方日升）的出貨目標(biāo)基本呈現(xiàn)翻倍增長，六家企業(yè)合計總目標(biāo)就已經(jīng)超過了170GW,。

硅料,、玻璃仍顯緊缺

當(dāng)然，整個光伏產(chǎn)業(yè)鏈中也有“異類”,，硅片,、電池、組件環(huán)節(jié)雖然大規(guī)模擴(kuò)產(chǎn),，但仍可能受制于硅料與光伏玻璃等環(huán)節(jié)的供應(yīng)不足,。難道硅料與光伏玻璃制造商沒有擴(kuò)產(chǎn)計劃嗎？實則不然,，只不過由于擴(kuò)產(chǎn)周期不同以及政策限制等因素,，這兩個環(huán)節(jié)擴(kuò)產(chǎn)進(jìn)度相對較慢。

從硅料端來看,，硅料供應(yīng)商的擴(kuò)產(chǎn)計劃一直存在,，但由于硅料屬于化工產(chǎn)品，擴(kuò)產(chǎn)周期相對較長,、安全生產(chǎn)要求高,。去年下半年以來，硅料供應(yīng)緊缺的現(xiàn)象愈發(fā)突出,，價格也從6萬元/噸的低點沖高至9萬元/噸以上,，漲幅超過50%。

記者從中國有色金屬工業(yè)協(xié)會硅業(yè)分會獲得的數(shù)據(jù)顯示,，2021年國內(nèi)硅料新增產(chǎn)能預(yù)計約為8.78萬噸,。硅業(yè)分會副秘書長馬海天向記者表示，在2021年光伏國內(nèi)新增60GW裝機(jī),，全球新增160GW的前提下,，硅料市場在上半年呈現(xiàn)階段性供應(yīng)過剩，需求有望在二季度達(dá)到低點,；不過,，下半年市場會再次呈現(xiàn)供不應(yīng)求，價格可能出現(xiàn)快速上漲,。

在光伏玻璃環(huán)節(jié),，近期實際上是有不少擴(kuò)產(chǎn)動作的，例如,，去年末,，中電彩虹投資106億元超薄高透光伏玻璃項目簽約活動在江西省上饒市舉行,，該項目計劃建設(shè)10座光伏玻璃爐及配套加工生產(chǎn)線，中電彩虹旗下彩虹新能源成為該項目的實施單位,。

福萊特也于近期決定投資約43.5億元,，在鳳寧現(xiàn)代產(chǎn)業(yè)園建設(shè)5座日熔化量1200噸光伏組件玻璃項目，該項目預(yù)計2022年陸續(xù)投產(chǎn),，項目建成后預(yù)計形成銷售收入超過50億元,。

除了福萊特、彩虹新能源等一眾老玩家,，光伏玻璃市場也吸引了很多行業(yè)外的企業(yè)參與進(jìn)來,。例如福耀玻璃，公司在H股配售計劃中表示,，一部分募集資金將用于擴(kuò)大光伏玻璃市場,，其他的新進(jìn)入者還包括旗濱集團(tuán)等。

從專業(yè)機(jī)構(gòu)的最新報價來看,，上周,，3.2mm鍍膜光伏玻璃的均價為43元/平方米，而2.0mm的均價為34.5元/平方米,，價格延續(xù)了去年末以來的高位運(yùn)行態(tài)勢,。這也就意味著，雖然大批項目計劃上馬,，但短期光伏玻璃的供應(yīng)仍然十分緊張,。

記者從業(yè)內(nèi)得到的反饋顯示，光伏玻璃供應(yīng)緊張的狀況有望在今年下半年緩解,，不過，屆時可能會出現(xiàn)結(jié)構(gòu)性問題,。一方面,，匹配182、210等大尺寸組件的光伏玻璃仍有可能供不應(yīng)求,；另一方面,，在雙玻組件滲透率逐漸提升的背景下，2.0mm光伏玻璃可能出現(xiàn)緊缺情況,。

（中國粉體網(wǎng)編輯整理/茜茜）

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